صرافی ارز دیجیتال چیست و چگونه کار می‌کند؟

صرافی‌های ارز دیجیتال چیستند؟

صرافی‌های ارز دیجیتال به عنوان مراکز معاملات دیجیتال عمل می‌کنند، جایی که افراد می‌توانند توکن‌های ارز دیجیتال را با سایر ارزهای دیجیتال یا حتی پول فیات سنتی مبادله کنند. این پلتفرم‌ها که متعلق به بخش خصوصی هستند، فرآیند معاملات را ساده می‌کنند و خرید، فروش و نگهداری ارزهای دیجیتال مختلف را برای کاربران آسان‌تر می‌کنند.

بینش‌های کلیدی

• صرافی‌های ارز دیجیتال، سازوکار اصلی برای معامله دارایی‌های دیجیتال هستند.
• این پلتفرم‌ها را می‌توان به صورت متمرکز یا غیرمتمرکز طبقه‌بندی کرد که هر کدام مزایا و معایب خاص خود را دارند.

نقش پلتفرم‌های متمرکز

صرافی‌های متمرکز به عنوان واسطه بین خریداران و فروشندگان عمل می‌کنند و از کمیسیون‌ها و هزینه‌های تراکنش سود می‌برند. CEXها را به عنوان معادل‌های دارایی دیجیتال برای بورس اوراق بهادار در نظر بگیرید.

پلتفرم‌های برتر CEX مانند Binance، Coinbase، Kraken و KuCoin به علاقه‌مندان به ارزهای دیجیتال این امکان را می‌دهند که با قیمت‌های فعلی بازار معامله کنند یا سفارشاتی را تنظیم کنند که با رسیدن به قیمت مورد نظر اجرا می‌شوند.

نحوه کار صرافی‌های متمرکز (CEX)

صرافی‌های متمرکز (CEX) بر اساس یک سیستم دفتر سفارش (order book) اجرا می‌شوند که در آن درخواست‌های خرید و فروش بر اساس قیمت سازماندهی می‌شوند. موتور این پلتفرم این سفارش‌ها را تطبیق می‌دهد و قیمت یک دارایی را بر اساس پویایی عرضه و تقاضا، چه به صورت فیات و چه به صورت ارز دیجیتال، تعیین می‌کند.

مزایای صرافی‌های متمرکز ارزهای دیجیتال

1. سهولت استفاده
   پلتفرم‌های CEX رابط کاربری کاربرپسندی ارائه می‌دهند که معامله را برای مبتدیان بدون نیاز به مراجعه به کیف پول‌های پیچیده یا صرافی‌های مستقیم همتا به همتا، ساده‌تر می‌کند.

2. امنیت و قابلیت اطمینان
   با استفاده از یک پلتفرم توسعه‌یافته، کاربران از یک لایه امنیتی و قابلیت اطمینان اضافی در طول تراکنش‌ها بهره‌مند می‌شوند.

3. گزینه‌های اهرمی
   برخی از CEXها معاملات مارجین را ارائه می‌دهند و به کاربران این امکان را می‌دهند که برای تقویت معاملات خود، وجوهی را قرض بگیرند. اگرچه این می‌تواند منجر به سود بیشتر شود، اما خطر ضرر نیز به همان اندازه افزایش می‌یابد.

معایب صرافی‌های متمرکز ارزهای دیجیتال

1. آسیب‌پذیری در برابر هک‌ها
   از آنجا که CEXها میلیاردها دلار دارایی را مدیریت می‌کنند، اهداف اصلی حملات سایبری هستند. یک نمونه بدنام، فروپاشی Mt.Gox پس از از دست دادن ۸۵۰،۰۰۰ بیت‌کوین توسط هکرها است.

2. کارمزد تراکنش‌ها
   پلتفرم‌های CEX اغلب در مقایسه با تراکنش‌های همتا به همتا، کارمزدهای بالاتری دریافت می‌کنند، به خصوص هنگام انجام معاملات با حجم بالا.

3. نگهداری دارایی و ریسک کلاهبرداری
   صرافی‌های متمرکز (CEX) عموماً ارزهای دیجیتال کاربران را در کیف پول‌های امانی نگهداری می‌کنند و خطراتی مانند کلاهبرداری یا فروپاشی پلتفرم را به همراه دارند. شکست‌های اخیر شامل TerraUSD، Three Arrows Capital و سقوط بدنام FTX می‌شود.

معاملات همتا به همتا با پلتفرم‌های غیرمتمرکز

صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) نیاز به واسطه‌ها را از بین می‌برند و به کاربران اجازه می‌دهند مستقیماً از کیف پول‌های دیجیتال خود تراکنش انجام دهند. پلتفرم‌هایی مانند Uniswap، PancakeSwap و dYdX نمونه‌های محبوبی از این نوع صرافی‌ها هستند.

صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) به قراردادهای هوشمند - اسکریپت‌های خودکار و خوداجرا که روی بلاکچین اجرا می‌شوند - متکی هستند و حریم خصوصی بهبود یافته و حداقل لغزش را در طول تراکنش‌ها ارائه می‌دهند. با این حال، پیچیدگی آنها برای کاربران پیشرفته مناسب‌تر است.

مزایای صرافی‌های غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال

1. حضانت شخصی
   کاربران کنترل کامل دارایی‌های خود را بدون انتقال آنها به شخص ثالث حفظ می‌کنند و خطر هک یا کلاهبرداری را کاهش می‌دهند.

2. کاهش دستکاری بازار
   ماهیت همتا به همتای صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) احتمال دستکاری قیمت را به حداقل می‌رساند و معامله‌گران را از شیوه‌هایی مانند پولشویی (wash trading) محافظت می‌کند.

3. حریم خصوصی بیشتر
   بدون الزامات KYC، صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) ناشناس بودن و دسترسی به آلت‌کوین‌های بیشتری را ارائه می‌دهند که ممکن است در پلتفرم‌های متمرکز در دسترس نباشند.

معایب صرافی‌های غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال

1. پیچیدگی
   صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) از کاربران می‌خواهند که کلیدهای کیف پول خود را مدیریت کنند. در صورت گم شدن، دارایی‌ها قابل بازیابی نیستند. این پیچیدگی باعث می‌شود که DEXها در مقایسه با CEXها کاربرپسندتر باشند.

2. عدم ادغام با فیات
   پلتفرم‌های DEX برای مبادله بین دارایی‌های دیجیتال ایده‌آل هستند، اما برای انجام تراکنش‌های ارز فیات مجهز نیستند و همین امر باعث می‌شود کاربران تازه‌کار در حوزه ارزهای دیجیتال به آنها دسترسی کمتری داشته باشند.

3. مسائل نقدینگی
   صرافی‌های متمرکز بر حجم معاملات ارزهای دیجیتال تسلط دارند، به این معنی که صرافی‌های غیرمتمرکز اغلب با مشکل نقدینگی مواجه هستند که می‌تواند منجر به مشکلاتی در یافتن خریدار یا فروشنده در دوره‌های کم حجم شود.

صرافی‌های متمرکز پیشرو:

• بایننس
• صرافی کوین‌بیس
• کراکن
• کوکوین
• بایننس.آمریکا
• بیتفینکس
• جوزا
• کوین‌چک
• بیت‌استمپ
• بای بیت

صرافی‌های غیرمتمرکز برتر:

• یونی‌سواپ (نسخه ۳)
• dYdX
• کرو فاینانس
• پروتکل کاین
• پنکیک‌سواپ (نسخه ۲)
• دودو (اتریوم)
• سان.یو
• آپولو ایکس دکس
• یونی‌سواپ (نسخه ۲)
• پروتکل دائمی

در پایان، صرافی‌های ارز دیجیتال نقش محوری در اکوسیستم دارایی‌های دیجیتال ایفا می‌کنند و روش‌های مختلفی را برای خرید، فروش و معامله ارزهای دیجیتال به افراد ارائه می‌دهند. صرافی‌های متمرکز (CEX) بستری کاربرپسند و امن را فراهم می‌کنند که برای مبتدیان ایده‌آل است، اما با خطراتی مانند هک، کارمزدهای بالاتر و آسیب‌پذیری‌های نگهداری همراه است. از سوی دیگر، صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) حریم خصوصی، کنترل و دستکاری بازار کمتری را ارائه می‌دهند، اما می‌توانند پیچیده باشند و فاقد ادغام و نقدینگی فیات باشند.

انتخاب بین CEXها و DEXها به سطح تجربه، ترجیحات امنیتی و ویژگی‌های مورد نظر معامله‌گر بستگی دارد. با توجه به اینکه بازار ارزهای دیجیتال همچنان در حال تکامل است، درک مزایا و معایب هر نوع صرافی برای تصمیم‌گیری آگاهانه در این فضای پویا بسیار مهم است.

صرافی کریپتو چیست؟

صرافی ارز دیجیتال، پلتفرمی است که کاربران می‌توانند در آن ارزهای دیجیتال مانند بیت‌کوین، اتریوم و سایر ارزها را خرید، فروش و معامله کنند، یا با سایر ارزهای دیجیتال یا ارزهای فیات.

صرافی‌های ارز دیجیتال چگونه کار می‌کنند؟

صرافی‌ها به عنوان واسطه عمل می‌کنند و خریداران و فروشندگان ارزهای دیجیتال را به هم متصل می‌کنند. آن‌ها می‌توانند متمرکز (CEX) باشند که شامل یک شخص ثالث می‌شود، یا غیرمتمرکز (DEX) باشند که در آن تراکنش‌ها مستقیماً بین کاربران انجام می‌شود.

تفاوت بین CEX و DEX چیست؟

صرافی‌های متمرکز (CEX) کاربرپسند و امن هستند اما دارایی‌های کاربران را نگه می‌دارند، در حالی که صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) حریم خصوصی و کنترل بیشتری ارائه می‌دهند، زیرا تراکنش‌ها به صورت همتا به همتا و بدون واسطه انجام می‌شوند.

آیا صرافی‌های ارز دیجیتال امن هستند؟

بیشتر صرافی‌های معتبر اقدامات امنیتی دارند، اما خطراتی مانند هک و کلاهبرداری، به خصوص در صرافی‌های متمرکز، وجود دارد. استفاده از صرافی‌های غیرمتمرکز یا نگهداری دارایی‌ها در کیف پول‌های شخصی می‌تواند امنیت بیشتری را ارائه دهد.

آیا می‌توانم در همه صرافی‌ها با ارز فیات، ارز دیجیتال بخرم؟

خیر، فقط برخی از صرافی‌ها (عمدتاً صرافی‌های متمرکز) از خرید ارزهای دیجیتال با ارزهای فیات مانند دلار آمریکا، یورو یا پوند انگلیس پشتیبانی می‌کنند. بسیاری از صرافی‌های غیرمتمرکز فقط معاملات کریپتو به کریپتو را مجاز می‌دانند.

کارمزد استفاده از صرافی ارز دیجیتال چقدر است؟

کارمزدها بسته به پلتفرم متفاوت است. صرافی‌های متمرکز معمولاً برای معامله، برداشت و حتی گاهی واریز، کارمزد دریافت می‌کنند. صرافی‌های غیرمتمرکز معمولاً کارمزد کمتری دارند، اما هزینه‌های تراکنش همچنان می‌توانند اعمال شوند.

بهترین صرافی ارز دیجیتال برای مبتدیان کدام است؟

صرافی‌هایی مانند کوین‌بیس و بایننس برای مبتدیان کاربرپسند محسوب می‌شوند و پلتفرم‌ها و منابع آموزشی آسان ارائه می‌دهند.

آیا می‌توانم بدون کیف پول از صرافی ارز دیجیتال استفاده کنم؟

صرافی‌های متمرکز، کیف پول‌های امانی ارائه می‌دهند، اما صرافی‌های غیرمتمرکز، کاربران را ملزم به داشتن کیف پول‌های رمزنگاری‌شده‌ی مخصوص به خود برای معامله می‌کنند.